2016-01-23 10:27:49
银手指周评：1月23日现货原油获大量买单筑底反弹1月18日至22日市场概述：本周全球金融市场跌宕起伏，可谓是悲喜两重天。几乎一夜之间，全球市场大变天。这一切的"罪魁祸首"就是欧洲央行行长德拉基(MarioDraghi)的一句话：3月重新审视货币政策立场。以商品货币为首的汇市、新年迄今跌跌不休的全球股市、以及几近崩塌原油吹响反攻的号角。
油价连续两日强力反弹。WTI原油期货周五大幅收涨9.0%，创2015年8月27日以来最大单日收盘涨幅，报每桶32.19美元，创1月8日以来收盘新高，本周累计上涨5.9%。布伦特原油期货收涨10.0%，报每桶32.18美元，本周累计上涨大约9.0%。
原油疯狂上涨，与其相关货币也上涨，特别是新兴市场货币，墨西哥比索急升1.6%，俄罗斯卢布跳涨5%。澳元、加元、纽元等商品货币亦强劲反弹；股市反弹、油价飙升，带动风险情绪回归，美元兑避险日元则升至两周高位，日元今年迄今为止的涨幅在过去两日被削减了近一半。而受到欧元兑美元多日来第二次跌穿1.08，接近两周低位。
受到油价疯涨、以及德拉基鸽派言论，全球股市同样展开报复性反弹。美国股市创下新年以来首次周上涨：标普500指数收涨37.91点，涨幅2.03%，报1906.90点，本周累计上涨1.4%。道琼斯工业平均指数收涨210点，涨幅1.33%，报16093.51点，本周累计上涨0.7%。富时泛欧绩优300指数本周累计上涨2.62%。英国富时100指数本周累计上涨1.65%。
虽然现货黄金周五走低，但是本周仍然录得升幅。主要因为本月殃及股市和油市的厌恶风险情绪令金市得益。最终，金价收盘于1097.700美元/盎司，银价收盘于14.02美元/盎司。
【宋哲凯：EIA利空原油为何上涨的原因】
1、市场情绪影响
美国能源部公布的原油库存录得超预期增长，当周汽油库存也创下纪录高位，但在EIA数据不确定性消除后，油价在1月累计跌逾25%的事实意外激发起短线投机资金的’抄底‘热情，导致油价在库存数据公布后急剧反弹。
2、大量买单影响
NYMEX主力原油期货交易量在EIA公布后12分钟成交达4万手，价值约12亿美元买盘涌入令美原油价格从平盘涨逾3%3、事件导致的市场担忧
EIA数据公布前法新社报道称分子袭击了利比亚北部输油港口的原油设施，使得投资者担忧中东的原油供应或出现问题，今日也继续有恐怖事件发生。
4、技术面影响
EIA数据前，原油缓慢上行，很明显的形成了一个“w”底形态，而“w”底形态的出现，一般代表着行情将在一定程度上出现反转，这在一定意义上解释了EIA利空，原油沥青不跌反涨的原因。
总结：近期投资者要密切留意美国方面的一系列数据表现，这些数据将会给美元的走势方向带来指引。交易原油的投资者要关注晚间美国贝克休斯原油钻井平台数据，这项数据将会给油价带来短暂的影响。此外，今日是周末，需警惕市场获利盘出场对行情的影响。
【宋哲凯：下周现货原油行情展望预测】
美国预计本周末将有强暴风雪来临，这有助消耗已多周大幅增长的汽油库存，提振油价，但从技术面看，原油价格要结束暴跌走势，还有一段路要走。而且虽然油价因美国东岸和欧洲大陆部分地区的严寒和暴风雪天气受到支撑，取暖油需求受到提升，可是路透气象数据显示，当前的寒流可能不会持续很长时间，即天气因素不能长久支撑油价。加上通过对比API数据公布前后和此次EIA数据公布前后的油价走势可以发现，油价大幅拉升的背后可能仅是空头回补的技术性支撑。
宋哲凯认为，天气的影响是短暂的，油价是否已开始反弹须等到涨破34美元才能定论，油价需要上行突破34美元，这个点位接近12月低点，才能表示其正在走出一波明显的修复性上涨行情。这个区间是第一阻力，但要触及这个水平还有一段距离。
总结：相信各位投资者知道伊朗刚回到市场，每天保持着50万桶的产量输送到市场加大供应过剩的现状，打压这油价。另外中国2015年GDP增速为1990年以来15年最低水平，能源的需求下降，对原油的需求下降，同样对油价是利空消息，再加上伊朗与沙特的矛盾，宋哲凯看来油价的走势并不像很多人预计的那么乐观。
【宋哲凯：现货原油下周走势分析行情预测及操作建议】
昨天原油收一根带有上下影线但实体部分很短的阳线，周四晚间受EIA影响，原油短线上涨，日线上看，布林带在长时间维持向下运行的趋势之后，现在开口趋势明显，K线处于布林带下轨附近，短周期MA5与MA10向下发散，上方在217一线初步受阻，附图MACD双线有交金叉之势，处于零轴以下，绿色动能柱缩量，指标弱性。随机指标KDJ三线粘合，处于徘徊区拐头向上。另外我昨天也说过原油近期会有一波像样的反弹，昨天果然强势反弹了一波，现在不管行情有没有发生反转，但是出现了一根大阳，宋哲凯认为我们顺势做单就可以稳健获利。
本周重要事件回顾：
【最"劲爆"：德拉基"K鸽"全球市场"鼓涨"】
欧洲央行(ECB)周四(1月21日)宣布，维持主要再融资利率于0.05%不变，维持隔夜存款利率在-0.30%不变，此外央行维持隔夜贷款工具利率在0.30%不变，均符合市场预期。欧洲央行行长德拉基(MarioDragi)在随后的新闻记者会上发出在3月再度宽松的强烈信号，从而引爆欧元跌势。
【最"意外"：波洛兹"淡定"加元狂飙逾百点】
加拿大央行(BOC)周三(1月20日)意外决定不进行降息，但承认做出这一决定并不轻松，央行在经济滑坡的同时对加元迅速贬值也感到担忧。分析师指出，降息肯定会进一步拉低加元汇率。
【最"心狠"：新年首讲卡尼"亲口"了断升息】
英国央行(BOE)行长卡尼(MarkCarney)周二在新年的首次讲话中表示，现在还不是加息的时机。这一表态暗示央行并不急于收紧货币政策，英镑/美元随后短线急挫逾100点。
【最"慷慨"：单周"红包"逾万亿中国"央妈"也很拼】
外汇占款大降、年度缴税，以及将开始的CNH缴存准等影响本周集中发酵，中国央行(PBOC)除在公开市场放巨量进行逆回购外，截至目前，本周已两次SLO和MLF，伴以SLF多管齐下，加上国库现金定存招标，单周净投放资金逾1.3万亿人民币。
【下周市场展望】
下周最重磅事件非美联储利率决议莫属，同时还有日本央行、新西兰联储和俄罗斯央行的利率决议。经济数据方面也非常密集，包括英国、法国、美国四季度GDP初值数据；以及日本消费者物价指数，还有欧元区的消费者物价指数报告。
北京时间下周四(1月28日)凌晨，美联储将公布利率决定。这是美联储12月开启近十年来首次加息后的第一次会议。下周美联储不会公布经济经济预期，耶伦也不会召开新闻发布会，因此市场关注的焦点将是货币政策声明。
本周美国公布的12月消费者物价意外下滑，最近一周初请失业金人数增加，说明经济在放缓，降低了市场对美联储紧缩政策的预期。道明证券副首席经济分析师MillanMulraine称，“通胀下降的普遍性对于美联储而言不是什么令人鼓舞的消息，可能会打击他们对通胀前景的信心”。
荷兰合作银行(Rabobank)分析师在最新的报告中称，美联储在6月货币政策会议前料不会加息。报告指出，“尽管就业数据表明美国经济并没有失去动力，但全球经济的负面影响对制造业和矿业部门确实产生了冲击，这体现在GDP数据，特别是商业投资，库存和净贸易层面。”
除了美联储之外，下周投资者还需要关注日本央行利率决议，以及行长黑田东彦会后的新闻发布会。据路透最新引述消息人士称，下周该行可能将新财政年度的核心消费者通胀预估调降至1%下方。虽然修正预估或许会加大日本央行面临的、要求其扩大货币刺激政策的压力，但分析师们认为，还不能肯定是否会在这次会议上放松政策。
欧洲央行行长德拉基暗示，为了应对因油价下跌拖累欧元区通胀而产生的负面影响，欧洲央行准备采取更多的宽松措施。交易员们同样猜测日本央行可能在1月末的议息会议上增加其资产购买计划的数量。
据日本媒体报导，日本央行正在“认真考量”扩大货币宽松举措，因油价下跌使央行实现2%通胀目标变得空前困难。报导称，日元升值与股市下跌，也将是下周政策检讨的重点。
瑞银集团(UBS)指出，日本央行可能在接下来的几个月内进一步扩大宽松，这就意味着近期受市场分先情绪升温提振而走强的日元或面临下行风险；预期美元兑日元在接下来的3—6个月内将升至127。
撰稿人：宋哲凯
