5月14日外汇交易策略分析：鲍威尔发声美元上涨，美股大幅收跌，黄金收复1700关口，布油下跌1.6%

  周三(5月13日)美元上涨，此前美联储主席鲍威尔表示当前没有考虑负利率政策，尽管他对经济增长持悲观看法；纽元领跌G10货币，英镑兑美元创五周新低。金价上涨，现货黄金刷新本周高点至1718.53美元/盎司，鲍威尔的讲话促使投资者进一步通过买入黄金规避风险。油价与股市等其他风险资产一起下滑，布油下跌1.6%，石油需求和经济复苏前景黯淡，盖过了美国原油库存下降。 商品收盘方面，COMEX 6月黄金期货收涨0.6%，报1716.40美元/盎司；WTI 6月原油期货收跌0.49美元，跌幅1.90%，结算价报25.29美元/桶；布伦特7月原油期货收跌0.79美元，跌幅2.64%，结算价报29.19美元/桶。 美股大幅收跌，道琼斯指数收盘下跌516.80点，跌幅2.17%，报23247.97点；标普500指数收盘下跌50.10点，跌幅1.75%，报2820.00点；纳斯达克指数收盘下跌139.40点，跌幅1.55%，报8863.17点。  

周四前瞻

   16:00 IEA公布月度原油市场报告 18:30 英国央行行长贝利(Andrew Bailey)在一场网络研讨会发表讲话  

市场行情

   美股周三大跌，道指跌逾500点，尽管股指在交易结束前的最后几分钟缩减跌幅，收在日低上方，但投资人看似消化了比之前预期更严重的经济萎缩，担心鲍威尔发出的增加财政刺激的呼吁不会得到回应。 市场人士表示，鲍威尔暗示美联储不会将利率降至零以下，令他们松了一口气，但他对经济的悲观看法似乎让一些人大吃一惊。嘉信理财的Kleintop说，鲍威尔的讲话基调比近期更悲观。他说:“市场就此得出的结论是，可能有比他们预期更多的坏消息。” 标普500指数11大板块全部下跌，能源板块领跌，跌幅超过4%，其次是金融板块；公用事业板块跌幅最小，其次是日常消费品板块。  

贵金属与原油

  金价周三走高，现货黄金盘中一度上涨0.9%，刷新本周高点至1718.53美元/盎司，美联储主席鲍威尔的讲话促使投资者进一步通过买入黄金规避风险。鲍威尔表示，美国经济面临前所未有的下行风险，如有必要，将采取更多刺激措施，以缓解新冠肺炎疫情对经济的冲击。 渣打银行分析师Suki Cooper表示，美联储还有许多其他选项，因此我们有可能看到出台更多量化宽松政策或能为黄金市场带来积极环境的持续性政策。预计全球利率将保持低位，一些国家的利率为负，这将继续为黄金提供有利的环境。 油价与股市等其他风险资产一起下滑，布油下跌1.6%，石油需求和经济复苏前景黯淡，盖过了美国原油库存下降。美国能源信息管理局报告上周原油库存下降74.5万桶，为1月份以来首次下降，但是炼油厂原油投入创下2008年以来最低水平，显示需求复苏需要更多时间。 油价此前曾上涨，因市场乐观地认为，大幅下降的燃料需求将会复苏，与此同时，产油国大幅减产，以减少大流行期间日益严重的供应过剩。但由于政府暗示经济复苏可能需要一段时间，原油周三与股市等其他风险资产一起下滑。 俄罗斯和沙特表示看到原油需求反弹迹象，但OPEC在周三的报告中将第二季度石油需求预期下调约15%。U.S. Bank Wealth Management高级投资策略师Rob Haworth表示，接下来几个月的经济形势不乐观，市场可能还有些担忧，虽然趋势正朝着正确的方向发展，但这可能不足以克服需求不足。 Tyche Capital Advisors公司常务理事Tariq Zahir指出，从现在开始，原油价格即使上涨，其涨幅都会是温和的。正如我们所看到的，许多州正在逐步解封，汽油需求面将会很容易好转，尤其是在美国的汽油需求受到如此大的破坏之后。不过，全球航空需求距离恢复正常还有很长的路要走。 Zahir称，未来几天内，原油期货价格肯定会上涨几美元，但是我们认为其上涨将是短暂的，因为库欣地区的储油空间会慢慢不再紧张，并且随着油价上涨，某些国家可能就不会遵守现在达成的减产协议了。  

外汇

   周三美元上涨，此前美联储主席鲍威尔拒绝了将负利率作为刺激工具的想法，尽管他对经济增长持悲观看法。美元兑多数G-10货币上涨，兑日元和挪威克朗除外的所有10国集团货币均上涨；在央行扩大量化宽松计划、并表示负利率可能为期不远之后，纽元兑美元大跌。 美元指数上涨0.21%至100.21，盘中一度跌至99.57。Western Union Business Solutions高级市场分析师Joe Manimbo表示，鲍威尔坚决淡化负利率的言论对美元多头而言是悦耳的音乐，他们可能利用今日的讲话推高美元。 美国短期利率期货交易员减少了对美联储将前所未有地降息至零以下的押注。不过，芝加哥商品交易所集团(CME Group)的FedWatch工具显示，2021年4月和之后到期的期货合约走势仍显示，市场预期将出现负利率。 美国总统特朗普周二呼吁美国“接受负利率这个礼物”。数据显示，美国4月份消费者物价指数下降了0.8%，创下2008年12月经济衰退以来的最大降幅。 过去几周，美元指数一直在窄幅波动，但距离3月底触及的逾三年高点仅差3%，因金融市场仍对新冠大流行的经济影响感到紧张，对避险资产的需求上升。尽管美元在市场动荡中受益于避险资金流动，但投资者对美元前景看法不一，对冲基金持有美元空头仓位，而机构投资者仍看涨美元。 欧元兑美元跌0.28%至1.0818，欧洲央行Philip Lane说他预计经济中断持续到2021年，也许2022年；根据DTCC数据，周四到期期权将集中在1.0750（18亿欧元）和1.0900（13亿欧元）。 美元兑日元跌0.10%至107.03；仍在上个月的106-108范围内。美元兑瑞郎涨0.27%至0.9721。英镑兑美元跌0.23%至1.2232，盘中低点1.2210为五周以来最低；在1.2248打破双顶形态后，花旗的Tom Fitzpatrick建议增加英镑空头头寸，目标1.1850。 美元兑加元涨0.16%至1.4101；周四，加拿大央行发布金融系统评估，Poloz举行新闻发布会。澳元兑美元跌0.25%至0.6455；纽元兑美元下跌1.43%至0.5991，此前新西兰联储将购券规模增加了一倍，并为负利率开启大门，导致长期国债收益率跌至历史最低水平。

  【免责声明】本文仅代表作者本人观点，与亚汇网无关，且不构成任何投资建议，仅供参考，并自行承担全部风险与责任。本站部分文章信息来源于自由投稿人或网络转载，出于传递更多信息之目的，如对文章内容有疑议或侵权，请及时与我们联系处理。