2023-03-29 11:39:10
黄金价格在银行和通胀担忧之间徘徊
金价从短期关键支撑位反弹，因美元未能带动美国国债收益率反弹，市场情绪喜忧参半，且美国数据大多乐观。原因可能与市场的月末定位有关，以及最近银行业头条新闻对市场情绪的挑战。
美国企业联合会(CB) 3月消费者信心指数升至104.2，预期为101.0，前值上修为103.4。此外，美国1月份房价指数环比上升0.2%，预期和前值分别为-0.6%和-0.1%，而标准普尔/Case-Shiller房价指数同比预期均为2.5%，前值分别为4.5%。
另一方面，华尔街收盘小幅下跌，美国国债收益率设法回升，但美元指数(DXY)未能改善，因为美联储的鹰派押注有所缓解。也就是说，芝加哥商品交易所的美联储观察工具显示，近65%的市场参与者押注于03年5月的会议上再次加息0.25%。
值得注意的是，美元并没有因为喜忧参半的美国数据和市场对银行危机的犹豫不决而欢欣鼓舞。尽管如此，第一公民银行(First Citizens BancShares)同意收购硅谷银行(Silicon Valley Bank)的所有存款和贷款业务，市场最初对此表示欢迎，之后才强调欧盟和美国政策制定者为保护各自银行业所做的努力。
然而，备受争议的德意志银行540万美元信用违约掉期(CDS)交易最近打压了市场情绪，让黄金买家喘了口气。此外，据路透社报道，美国众议院议长凯文·麦卡锡周二在接受CNBC采访时表示，“目前”没有必要对所有银行存款提供全面保险。与此同时，欧洲银行管理局(EBA)主席何塞?曼努埃尔?坎帕(Jose Manuel Campa)在德国《商报》(Handelsblatt)上警告称:“金融体系的风险仍然很高。”这位政策制定者还补充说，不断上升的利率继续给金融市场带来压力。
地缘政治担忧也令澳元兑美元承压
除了黄金之外，交易员的犹豫不决，以及围绕中国、俄罗斯和朝鲜的地缘政治担忧也对XAU/美元价格构成了压力。尽管如此，中美之间的角力最近看起来很严峻，美国总统乔·拜登(Joe Biden)对俄罗斯将核武器转移到白俄罗斯的担忧，以及朝鲜领导人金正恩(Kim Jong Un)赞扬准备使用核力量，引发了市场对一旦这些催化剂向前推进，可能发生致命战争的担忧。同样可以加入月底定位和一个轻日历挑战黄金买家。
市场的焦虑情绪限制了黄金价格的走势
尽管多重障碍继续挑战黄金买家，除了美元疲软，数据的缺乏和本周德国、欧洲和美国的顶级通胀数据之前的谨慎情绪刺激了黄金交易者。根据圣路易斯联邦储备银行(FRED)公布的10年和5年盈亏平衡通胀率，最近美国通胀预期的飙升可能加剧了市场的犹豫不决。圣路易斯联邦储备银行(FRED)的10年期和5年期盈亏平衡通胀率最近分别连续三天和两天上涨，分别达到2.31%和2.34%的水平。由此，通胀指标升至两周来的最高水平。
总而言之，尽管最近出现了反弹，但黄金价格仍然不确定，因此交易者在建立任何主要头寸之前应该等待明确的方向。
黄金价格技术分析
黄金价格从10日移动均线反弹，逆转了从数月上升阻力线的回调。然而，移动平均线趋同与背离(MACD)指标上看涨信号的减弱对黄金买家构成了考验。此外，相对强弱指数(RSI)线(位于14)的下行突破增加了卖方见证金价进一步下跌的希望。
也就是说，围绕1960美元的10日移动均线水平与2月初围绕1955美元的顶部一起限制了黄金的短期下行。
或者，从2022年8月初开始的阻力线，大约是2000美元的心理磁石，在年初迄今为止接近2010美元的高点之前，作为黄金空头的最后防线，突破这一阻力线可能会推动黄金向此前的年度顶部2070美元前进。
