2026-07-28 08:49:25
上个交易日回顾
截至收盘，上证指数涨1.15%报3858.25点，深证成指涨2.72%报14148.73点，创业板指涨3.16%报3590.79点，北证50涨2.35%报1055.92点。三市成交额20886亿元，较上日放量1442亿元。全市场近5200只个股上涨。 板块题材上，脑机接口、电池、元件板块涨幅居前；油气概念板块跌幅居前。
今日盘前重要公司新闻
1、部分券商收到交易所通知并公告，交易所机房内交易行情接入方式将统一变更为广域网线路，原局域网交易线路将于2026年7月31日晚间正式关闭。接近监管人士称，此次调整属于常规操作，并不针对包括量化在内的特定交易。
2、长鑫科技2026年7月27日在科创板上市，收盘价较发行价大涨近466%，报49元/股，A股市值约3.28万亿元，跃居A股市值榜首，带动合肥A股总市值超过4.5万亿元、升至全国城市第四。多家ETF提示参与打新长鑫科技的IOPV仅含发行价，上市首日可能与基金份额净值存在差异。三星电子、SK海力士股价未因9500亿美元合作大涨，研究称该合作为5年长期供应意向，且MOU缺乏法律约束力。
3、北京、上海等地茅台直营店已将53度、500ml飞天茅台售价提升至1719元/瓶，高于i茅台平台1639元/瓶。直营店人士称，此举主要为推进以消费者为中心的市场化改革，未来定价或综合门店运营成本等因素，对标市场零售端实际成交价。
4、中央国债登记结算有限责任公司通知调降部分主营业务收费，优惠期为2026年9月1日至2028年12月31日。措施包括全额免除国际债券（熊猫债）发行登记服务费、科创债和熊猫债付息兑付服务费；银行间存续债付息兑付服务费9.5折至万分之0.475；现券交易结算服务费9折至135元/笔；回购、债券借贷及柜台业务结算服务费亦实施折扣。
5、国家统计局数据显示，1—6月份全国规模以上工业企业实现利润总额39479.9亿元，同比增长18.7%。其中，国有控股企业利润13077.4亿元，同比增长17.9%；股份制企业30443.2亿元，增长24.7%；外商及港澳台投资企业8873.2亿元，增长2.6%；私营企业9655.6亿元，增长13.0%。
机构策略分析
中信建投：人形机器人板块多重催化共振，建议聚焦优质环节。特斯拉Optimus迈向量产时代，宇树IPO顺利推进，优必选发布超仿生新品，板块多重催化共振。物理AI是人工智能的下一波浪潮，机器人是AI最好的物理载体之一，产业发展趋势明确。头部厂商积极推进人形机器人在工业、商业等场景下的应用；随着机器人泛化水平提高，预计其落地场景将进一步扩大，2026年有望成为人形机器人垂类应用大年。龙头量产有序推进，且供应链量产量纲指引逐步清晰，其放量节奏得以验证。后续V3产品发布、量产应用值得密切关注。此外国产机器人公司新品发布、IPO推进、应用落地持续为板块行情带来催化，看好板块行情表现，建议聚焦优质环节。
中金公司：AI仍是当前关注的核心主题，密切关注产业趋势。7月下旬海外龙头公司业绩开始陆续披露，市场关注度较高。1）硬件方面，存储扩产订单环比增强；国产芯片下游CSP/智算订单需求旺盛；PCB随服务器、交换机升级持续迭代，龙头公司优势较为明显；光模块及NPO等模块在数据中心占比有望持续提升，头部企业在行业加速迭代背景下将保持高利润率。2）软件方面，AI Infra需求走强，行业景气度较为确定。3）游戏，暑期正式上线/测试产品数量陆续增多，同时A股游戏2Q26业绩前瞻和预告维持高景气。
华西证券：国产算力供需共振，超节点驱动算力需求。截至2026年6月底，我国智能算力规模达2185EFLOPS，同比增长177%，算力设施上架率为71.4%；已建设70余条算力大通道，枢纽节点间网络性能提升10%。下一步将优化算力布局和统筹监测，完善评估定价标准，推进传输协议、卡间互联攻关，并继续支持中小企业使用普惠算力。WAIC 2026显示，国产GPU竞争正从单卡性能转向超节点、集群、软件生态与应用落地的系统化较量。厂商集中展示大规模互联、无背板设计、通用GPU、开源生态和商业化成果，国产算力已从“有没有”进入“好不好用”阶段，行业重心也由“做出芯片”转向“用好芯片”。
今日金股推荐
（亚汇网编辑：章天）
