2016-06-09 10:28:59
英伦金融：德国债券息率创新低，进一步接近负利率。市场担心英国公投结果会赞成英国脱离欧洲联盟，资金流入债市。德国十年期国债孳息率创新低，最低跌至0.035厘，而德国流通国债平均孳息率，本星期首次出现负利率。另一方面，欧洲中央银行为提高欧元区通货膨长与经济增长，星期三开始购买企业债，鼓励企业投资。投资者与交易员表示，债券获购买的企业，包括意大利、西班牙与法国企业。一般认为，欧洲央行每宗交易金额3百万至5百万欧元。美元兑主要货币汇价普遍下跌，美汇指数触及五星期来低位。美国新增职位远少过预期，加息预期降温，美元继续受影响。欧洲中央银行开始购买企业债，欧元受支持，兑美元接近四星期来高位。内地进口表现好过预期，对商品价格表现敏感的货币，包括澳洲元与新西兰元都受支持。
目前美联储四月议息纪要释放鹰派信号，多位联储官员发表偏鹰派言论，指市场或低估了联储维持货币政策正常化的决心，耶伦讲话一锤定音确立鹰派基调，指出只要经济增长符合预期，未来数月内加息会是合适的，但受罢工事件影响最新非农表现大幅差于预期，耶伦表态趋于谨慎，夏季加息概率下降，美元闪电崩盘回到94水平附近后低位震荡，结束先前上行走势。市场对美联储加息路径意见存在分歧，从CME监察可见2016年6月加息机会为4%，而9月加息机会为44%，12月见65%，若加息机会上升短线利淡金银，反之则利好金银。美元指数在94水平下方震荡走软，金银或逢低受支持。美国十年期债收益率震荡走平，金银料呈区间盘整。金价受市场对美联储未来加息路径的预期影响，市场从各种迹象推敲加息节奏的线索，美元急跌，金银筑底回升。短线银行间挂单在1250-1260区间好仓存在一定支持，而1270-1280区间则面临较强淡仓压力，夏季加息机会下降助金价开启反弹之旅。技术上，4小时MA均线向上发散，日图则呈区间震荡，周图长期下行趋势仍未扭转，但有望逐渐筑底。
目前市场通过各种迹象揣测美联储加息态度，四月议息纪要为加息铺路，确认联储重心已向鹰派倾斜，耶伦重申在经济数据的支持下循序渐进加息，但最新非农报告表现极差，六月加息几无可能，较高值搏率的交易策略，以适量逢低做多及突破区间追单较有利。
【今天重要事件入市策略】
1) 0900以亚太区股市回稳预期适量淡仓，波幅逾1~3美元
2) 0750以日本4月核心机械订单月率低于预期适量淡仓，波幅逾1~3美元
3) 0930以中国5月CPI年率高于预期适量好仓，波幅逾1~3美元
4) 0930以中国5月PPI年率低于预期适量淡仓，波幅逾1~3美元
5) 1400以德国4月未季调贸易帐高于预期适量好仓，波幅逾1~3美元
6) 1630以英国4月商品贸易帐高于预期适量好仓，波幅逾1~3美元
7) 1930以COMEX持仓增加预期适量好仓，波幅逾1~3美元
8) 2030以美国6月4日当周初请失业金人数低于预期适量淡仓，波幅逾3~5美元**
9) 2200以美国4月批发销售月率高于预期适量淡仓，波幅逾3~5美元**
10) 在无突发事件下，以技术走势下市策略如下：
A)首触1257适量好仓，目标12631270
B)上破1270适量好仓，目标12751281
C)跌穿1257适量淡仓，目标12501243
D)首触1243适量好仓，目标12501257
美央行加息存在不确定性，黄金价格有机会在下挫后短时间内大幅反弹，并有机会超逾原水平，与市者必须具备足够保证金以应对有关风险，掌握创富先机。
【重要支持及阻力】
【前交易日回顾】
1) 0900以亚太区股市回稳预期适量淡仓，波幅逾1~3美元
2) 0750以日本第一季度实际GDP季率终值低于预期适量淡仓，波幅逾1~3美元
3) 1430以法国5月商业景气指数低于预期适量淡仓，波幅逾1~3美元
4) 1630以英国4月工业产出月率高于预期适量好仓，波幅逾1~3美元
5) 1930以COMEX持仓增加预期适量好仓，波幅逾1~3美元
6) 2200以美国4月JOLTs职位空缺低于预期适量好仓，波幅逾3~5美元**
7) 在无突发事件下，以技术走势下市策略如下：
A)首触1240适量好仓，目标12451250
B)上破1250适量好仓，目标12201227
C)跌穿1240适量淡仓，目标12341227
D)首触1227适量好仓，目标12341240
美央行加息存在不确定性，金价有机会在下挫后短时间内大幅反弹，并有机会超逾原水平，与市者必须具备足够保证金以应对有关风险，掌握创富先机。
前优先操作建议：
1. 1240做多，看1250，突破追1257 (亚市晚段，准确捕捉13美元波幅)
3. 触底回1250做多，看1257，突破追 1263 (美市早段，准确捕捉9美元波幅)
以1手现货金(100盎司1000美元保证金)计算，盈利: 2200美元(回报率: 220%)
【环球市况焦点及分析】
昨日消息面延续平淡，投资者继续炒作美联储六月不加息的预期，美元受压在94水平下方震荡走软，触及五周以来低点，金银携手大幅攀升。原油方面，尼日利亚原油产量仍然受武装袭击困扰而下滑，而美国EIA原油库存大跌，但在能源需求旺季汽油库存却出现了增长，美国国内原油产量在连降12周后上周首次录得微幅增长，油价延续上扬态势，但汽油库存增加或暗示涨势面临冲顶阶段。本周焦点为市场对联储加息时点的重新评估以及对汇率的影响。在略显温和的欧银决议后，市场竟然迎来仅增加3.8万人的非农报告，并引发市场预期的大幅修正，在这样的背景下美联储主席耶伦在周初的讲话变得至关重要，结果耶伦表态模糊，既强调经济持续改善，重申循序渐进加息是合适的，但也承认近期就业疲弱值得关注，未提具体加息时机。数据方面，在美国，批发销售数据应有增长，密歇根大学消费信心料改善。在欧洲，法国工业生产企稳。在亚太区，日本GDP增长预计向上修正，核心机械订单下滑，但经常项目顺差增加。中国的CPI及PPI较上月略降，银行新增贷款难有起色。从美国自身利益角度出发，并不会轻易加息，但就目前全球经济环境来看，美元较大多数主要货币而言依然具有吸引力，当美元重拾强势后，金银料面对较大压力。交易时要提防突发消息，必须严守止损。
英伦金融【黄金】：耶伦讲话后续影响发酵，金价勇攀三周以来高位。1)首个即市策略，升穿1265可适量造多，看12701274，突破追12811286。2)反之，跌破1257，目标12531250，突破可追12431237。3)最后一个策略，目前美联储四月议息纪要倾向鹰派，耶伦压轴讲话支持加息，但受罢工影响最新非农报告表现极差，六月加息几无可能，金银探底回升，以1218-1234区间作适量多单，追5~8美元突破利润。留意后市波动且快且急，必须准备足够的保证金及严守止损。
【实金需求】Comex内部报告则显示黄金交割状况持平，显示实金需求无回暖状况。
【原油直击】上个交易日原油价格进一步上升，纽约期油创十个多月来新高。纽约期油以每桶51.23美元收市，是去年7月中来最高收市价，升87美仙，升幅百分之1.7。伦敦期油曾经升至去年10月来最高，收市报52.51美元，升1.07美元，升幅近百分之2.1。消息面上，油价上升是受利好因素支持，包括美元汇价下跌，美国原油库存连续第三个星期减少，市场担心尼日利亚石油设施受袭击，及内地上月石油进口升至超过六年来最高。美国能源部公布，上星期原油库存减少322万多桶，减幅超出市场预期。
