2016-07-22 10:39:05
英伦金融：欧洲中央银行举行英国「脱欧」公投后首次议息，并无放宽货币政策，只强调必要时会推出措施应对。欧洲央行议息后，维持货币政策不变，重申资产购买计划，最少持续至明年3月，利率预期会长时间维持于现时或更低水平。行长德拉吉表示，判断英国公投「脱欧」对欧元区经济有多大影响，现时是过早，但就指金融市场，近期回复平静，情况令人鼓舞，强调未来数月，有需要时就会行动：「未来数月，当我们有更多信息，包括新的经济预测，我们会在更好位置，重新审视宏观经济的基本状况，通胀及增长最可能的走势，风险如何分布，央行为达致工作目标，如有需要会行动，使用职权范围内所有工具。」但德拉吉承认，很难透彻分析英国「脱欧」等大事件，会如何影响欧元区经济复苏，也表明议息时，没有讨论会采用特定工具。欧洲央行委员之一，德国央行行长魏德曼更指，除了经济考虑，央行也要探讨，货币政策的使命和法律界限。有分析估计，由于欧洲央行买债速度，已超出欧元区成员国政府发债速度，所以下一步需要先放宽现时买债的限制，未来才能更灵活，调整购买资产计划。
目前美联储六月议息决议维持利率不变，最新非农表现靓丽但存薪资瑕疵，零售、房产等经济数据增长强劲，市场仍普遍预期美联储在七月将继续保持观望态度，但九月或十二月的加息机会上扬，而英国退欧谈判缓步推进，意大利银行业坏账危机发酵，欧洲局势动荡不安，经济或长时间受政治风险困扰。市场对美联储加息路径意见存在分歧，从CME监察可见2016年7月加息机会为2%，9月加息机会为20%，12月见48%，若加息机会上升短线利淡金银，反之则利好金银。美元指数高位偏软，争夺97整数关口空方稍占优，金银或逢低受支持。美国十年期债收益率冲高回落，金银料探底回升。金价受市场对美联储未来加息路径的预期影响，市场从各种迹象推敲加息节奏的线索，美元宽幅震荡，金银跌宕起伏。短线银行间挂单在1320-1330区间好仓存在一定支持，而1340-1350区间则面临较强淡仓压力，美股自历史高位回调而美元偏软，伦敦金价格获支持。技术上，4小时MA均线下行发散，日图呈冲高回落，周图有筑底回升的迹象。
目前市场通过各种迹象揣测美联储加息态度，六月议息决议维持利率不变，决议声明偏向鸽派，最新非农表现良好但存薪资瑕疵，零售、房产等经济数据表现强劲，年内加息概率上扬，英国退欧后果有待观察，欧洲局势动荡，经济前景难料，市场关注全球各大央行政策动向，短期内或以稳定偏宽松的预期为主，较高值搏率的交易策略，以适量逢低做多及突破区间追单较有利。
【今天重要事件入市策略】
1) 0900以亚太区股市回稳预期适量淡仓，波幅逾1~3美元
2) 1530以德国7月制造业PMI初值低于预期适量淡仓，波幅逾1~3美元
3) 1600以欧元区7月制造业PMI初值低于预期适量淡仓，波幅逾1~3美元
4) 1930以COMEX持仓增加预期适量好仓，波幅逾1~3美元
5) 2030以加拿大6月CPI年率低于预期适量淡仓，波幅逾1~3美元
6) 2030以加拿大5月零售销售月率低于预期适量淡仓，波幅逾1~3美元
7) 2145以美国7月Markit制造业PMI初值高于预期适量淡仓，波幅逾3~5美元**
8) 在无突发事件下，以技术走势下市策略如下：
A)首触1327适量好仓，目标13331338
B)上破1338适量好仓，目标13441350
C)跌穿1327适量淡仓，目标13201314
D)首触1314适量好仓，目标13201327
美央行加息存在不确定性，金价有机会在下挫后短时间内大幅反弹，并有机会超逾原水平，与市者必须具备足够保证金以应对有关风险，掌握创富先机。
【重要支持及阻力】
【前交易日回顾】
1) 0900以亚太区股市回稳预期适量淡仓，波幅逾1~3美元
2) 1630以英国6月季调后零售销售月率低于预期适量淡仓，波幅逾1~3美元
3) 1945以欧元区7月欧洲央行基准利率持平预期适量淡仓，波幅逾3~5美元**
4) 1930以COMEX持仓增加预期适量好仓，波幅逾1~3美元
5) 2030以美国7月16日当周初请失业金人数低于预期适量淡仓，波幅逾3~5美元**
6) 2100以美国5月FHFA房价指数月率高于预期适量淡仓，波幅逾3~5美元**
7) 2200以美国6月咨商会领先指标月率低于预期适量好仓，波幅逾3~5美元**
8) 2200以美国6月成屋销售年化月率低于预期适量好仓，波幅逾3~5美元**
9) 在无突发事件下，以技术走势下市策略如下：
A)首触1308适量好仓，目标13141320
B)上破1320适量好仓，目标13271333
C)跌穿1308适量淡仓，目标13051300
D)首触1300适量好仓，目标13051308
美央行加息存在不确定性，金价有机会在下挫后短时间内大幅反弹，并有机会超逾原水平，与市者必须具备足够保证金以应对有关风险，掌握创富先机。
前优先操作建议：
1. 1308做多，看1320，突破追1327 (亚市早段，准确捕捉8美元波幅)
3. 触底回1320做多，看1327，突破追 1333 (美市早段，准确捕捉13美元波幅)
以1手现货金(100盎司1000美元保证金)计算，盈利: 2100美元(回报率: 210%)
【环球市况焦点及分析】
昨日市场焦点在欧洲央行利率决议，结果本次决议如市场预期维持政策不变，德拉吉保持谨慎态度，亦未明确暗示九月份将放宽政策，而是更希望在充分评估英国退欧及意大利银行业坏账危机的影响后再采取行动，欧元在相对低位获得支撑，另外，周四公布的美国经济数据整体表现良好，市场开始将焦点转向美联储下周利率决议，美元高位偏软，维持在97水平上下震荡，金银探底回升，股市回调及美元偏软皆是利好因素。原油方面，EIA库存数据的影响延续，油品库存总量升至记录高位、驾驶旺季汽油库存增加等细节信息令市场对供应过剩的担忧有增无减，而美股自历史高位回调亦使多头信心受挫，油价重挫逾2%，再度回到44.5美元附近寻找支撑，仍然呈反弹高点逐步降低的三角形整理形态。本周焦点在欧洲央行利率决议，结果欧洲央行谨慎维持政策不变，同时亦未明确暗示下次行动，而是希望进一步观察英国退欧及意大利银行坏账等问题的影响之后再定夺宽松动作。重要数据不多，在美国，预计Markit制造业PMI初值走强。加拿大CPI及零售销售月率小幅走低。在欧洲，预计欧盟制造业PMI初值小幅下滑。从美国自身利益角度出发，并不会轻易加息，但就目前全球经济环境来看，美元较大多数主要货币而言依然具有吸引力，当美元重拾强势后，金银料面对较大压力。交易时要提防突发消息，必须严守止
