2021-08-23 20:31:19
全球市场综述
1、欧美市场行情
截至发稿，标普500指数期货涨0.33%；道指期货涨0.43%；纳斯达克100指数期货涨0.29%。
上一交易日，道指结束三连阴，三大股指悉数收涨，受困于疫情反弹，周期股的表现明显落后于市场其它板块。截至收盘，道琼斯指数涨0.65%，报35,120.08点；标普500指数涨0.81%，报4,441.67点；纳斯达克指数涨1.19%，报14,714.70点。
美国债市方面，美国国债收益率周一早盘上扬，基准的10年期美国国债收益率上升1个基点，至1.273%。30年期美国国债收益率上升1个基点，至1.886%。
本周，市场重点关注美联储主席鲍威在杰克逊霍尔央行年会上的主旨讲话，投资者寻找是否会释放缩减购债的最新信号！
近几周来，市场一直不稳定，投资者在权衡通胀风险、央行缩减刺激措施以及即将出现的新冠病毒Delta病例。
AvaTrade首席市场分析师Naeem Aslam表示：“投资者应密切关注缩减购债规模的情况，以便预测近期市场的走势。”
由于投资者越来越担心美联储可能撤出货币刺激措施的举动可能会减缓经济复苏，主要股指在上周有所下跌。道指下跌1.1%，标准普尔500指数下跌近0.6%，结束了连续两周的上涨势头。纳斯达克指数下跌0.7%。
Piper Sandler技术市场策略师Craig Johnson在一份报告中表示：“我们怀疑，即将到来的货币政策变化、经济增长与股票估值的转变以及新冠肺炎病例的上升轨迹，正在挑战投资者的信心。”
目前交易员正急切地等待杰克逊霍尔研讨会，以寻找美联储缩减每月1200亿美元债券购买计划时间表的线索。该活动在美东时间周四和周五进行。
本月迄今，标准普尔500指数上涨了1.1%，而道指蓝筹股上涨了0.5%，纳斯达克指数上涨了0.3%。
“从历史上看，8月是市场波动较大的一个月，今年也不例外，投资者目前正忧心忡忡。”瑞银私人财富管理董事总经理Rod von Lipsey说。“新官确诊病例激增和阿富汗局势正在制造一场信心危机，而此时许多投资者正在度假。”
本周市场的走向还将取决于周四和周五举行的杰克逊霍尔研讨会的结果。
迄今为止，美联储主席鲍威尔大多淡化了这种影响，他将在美联储8月26-28日的杰克逊霍尔会议上谈论经济前景，这将受到亟欲了解货币政策收紧时机和步伐细节的交易员们的关注。
关于美联储主席鲍威尔讲话，《Collusion： How Central Bankers sold the World》一书的作者Nomi Prins周一表示，她不相信美联储会在这次会议上宣布缩减债券购买规模。
她认为，这是因为delta变体的扩散效应继续显现，事实上，它迫使美联储在最后一刻将这次会议变成了线上的会议。
Prins说：“我认为，美联储主席鲍威尔将会谨慎行事，就像他在最后几分钟讲话后所做的那样，他说，‘有潜力，我们正在进一步考虑，我们是以数据为导向的’，所有这些都将出现在美联储的讲话中。”
“但就宣布缩减购债规模和具体时间而言，我认为杰克逊霍尔事件不是时间和地点，我认为美联储会意识到这一点，因为它实际上是全球性的，”她补充道。
比特币上破50000大关 一个月大涨近2万
周一早间，比特币上破50000美元大关，为5月15日以来首次，过去30天涨近50%；以太坊也趁势走高。
消息面上，上周末，达拉斯联储主席卡普兰表示，美联储最终可能会开发央行数字货币。另外，据媒体报道，知名支付机构PayPal计划从本周开始，允许英国客户购买、出售和持有比特币和其他加密货币。
这一举措标志着PayPal的加密货币服务在美国之外的首次国际扩张，可能会激发加密货币进一步主流化。
杰克逊霍尔年会将由线下转为线上举行
美国堪萨斯联储官网21日凌晨表示，鉴于近期怀俄明州提顿县的疫情风险水平升高，堪萨斯联储举办的2021杰克逊霍尔研讨会将在8月27日以线上虚拟会议的形式举行。
德国最大州立银行LBBW分析师Voelker表示，现在期望美联储在杰克逊霍尔会议上给出缩债的具体时间表还为时过早，美联储可能在9月份的FOMC会议上透露缩债时间。
周一美国国债收益率上升，十年期通胀保值债券（TIPS）近4周以来首次升至-1%上方。
据悉英国拟在G7峰会推动对塔利班实施制裁
据报道，消息人士透露，英国将在24日的七国集团（G7）峰会上，推动对塔利班实施制裁。拜登22日曾表示，在特定情况下会支持制裁塔利班，“将取决于其具体行动”。
英国首相约翰逊22日号召成员国领导人举行视频会议，讨论阿富汗局势。英国今年是G7轮值主席国。
恒指止跌反弹，恒大和阿里逆势下跌
周一恒指止跌反弹，收涨1.05%，科技股强势反弹，电力板块受资金追捧走高、军工、海运等板块强势；但恒大系集体暴跌，据悉许家印正与越秀洽谈出售恒大香港总部大楼事宜，知情人士报道，中国恒大计划以105亿元将其香港总部大楼出售予越秀地产。
另外阿里巴巴也逆市跌超4%，8月23日，浙江省通信管理局相关负责人回复，核实称此前阿里云计算有限公司未经用户同意擅自将用户留存在的注册信息泄露给第三方合作公司。
供应忧虑加剧，煤炭三兄弟均封涨停
周一郑煤和焦炭主力合约均触及涨停，涨近8%。
一方面，国内煤矿生产受到安全检查压力，产量释放有限，虽然开工环比回升，但较前期高位仍有差距。而在进口方面，蒙古疫情成为最大变量。上周出现确诊阳性同时通关再度暂闭之后，进口量再度出现萎缩。
在这种情况下，下游焦企积极补库，导致供应紧张格局不断加剧，期货盘面有上涨动能。
美元指数：美元指数扩大上周五的回调走势，再次测试了93.30/25区域，但仍维持在关键的93.00关口之上。在美国国债收益率持续持观望态度的情况下，尽管对德尔塔变量的进展和近期实际收益率的回升仍存在担忧，但目前围绕风险领域的票据表现较好，令美元承压。技术面来看，美元指数的下方初步支撑位于92.47，接着是92.42(50日移动均线)，最后是91.78。另一方面，突破93.72将打开通往94.00(整数关口)和94.30的大门。
欧元/美元：由于美元的回落，周初欧元兑美元升至1.1700关口上方。对风险环境重燃的乐观情绪推动欧元兑美元进一步突破至1.1700上方，同时创下3天新高。与此同时，美元的卖盘基调保持不变，因为投资者似乎对过去几个交易日的强劲涨幅结利了解，此前美元指数录得今年新高。技术面来看，欧元/美元面临下一个阻力1.1804，接着是1.1829(50日移动均线)，最后是1.1908。另一方面，如果跌破1.1663，目标将是1.1612，然后是1.1602。
英镑/美元：由于疫情引发经济复苏担忧，一些投资者猜测美联储推迟缩减购债计划，英镑/美元已经从低点反弹，但目前的走势可能只是“死猫反弹”。FXStreet的分析师Yohay Elam解释了空头可能会夺回控制权的原因。美联储鲍威尔将在周五的会议上发表演讲，一些人甚至认为他会采取额外措施，反对缩减购债规模。然而，美元不太可能继续下跌，特别是对英镑。美联储拒绝减少政策支持的原因来自病毒，这意味着世界最大经济体的经济活动减弱。这可能导致美元获得新的避险资金。此外，英国的病例正在上升，这可能会压低英镑。预测英镑下滑的另一个原因来自数据。 Markit公布的8月份英国服务业采购经理人指数初值跌至55点，远低于预期的59点。商业信心走软意味着复苏步伐放缓。支撑位在1.36，这是上周五的低点。紧随其后的是1.3570，这是7月份的最低点。进一步向下，有重要的心理水平1.35。阻力位在1.3660，日最高水平。紧随其后的是上周支撑英镑的1.3725，然后是1.3760和1.3785。
美元/日元：周一欧洲时段早盘美元兑日元刷新日内高点，多头目前关注突破110.00的关键心理关口。多重有利因素削弱日元并助美元兑日元在周一连续第二日上涨。股市反弹削弱避险货币日元的需求，日本疫情恶化进一步削弱日元。美债收益率温和上升为看涨交易员提供进一步线索，但美元因获利了结持续下跌或限制该货币对的涨势。围绕新冠病毒疫情的不确定性迫使投资者重新评估美联储缩表的时间，引发美元多头结利。因此，市场焦点依然是美联储主席鲍威尔在杰克逊霍尔研讨会上的演讲，可能会给该央行的货币政策前景带来新的线索。在押注汇价进一步上涨之前，等待一些强劲的跟进买盘是审慎的。
现货黄金：FXStreet分析师Haresh Menghani撰文称，金价徘徊于1785美元附近。若升破1800美元，美联储主席鲍威尔在杰克逊霍尔研讨会上讲话前，金价将获得看涨牵引。美联储主席鲍威尔在杰克逊霍尔研讨会上讲话前，投资者可能不会大举建仓，而是倾向于观望。上周震荡高点位于1795美元区域，或构成短期阻力位，然后为1800美元关口。若持续上涨突破该位将确认积极前景并允许黄金突破1809-11美元的汇合区域，包括100和200日SMA均线。动能将进一步延伸指向位于1832-34美元区域附近的双顶阻力位，若明显突破将为金价进一步上涨铺平道路。1777-75美元区域目前似乎构成短期支撑，然后为趋势通道支撑，目前位于1768-67美元区域。若有效跌破该区域，则将再次转为看跌并将引发一些激进的技术性卖盘。之后该商品将加速下跌指向1751美元的水平支撑位。下一相关支撑位于1718-17美元区域附近，若跌破该位，金价最终将下跌挑战1700美元整数关口。
原油：油价日内涨超3%，高盛维持80美元目标价。周一欧盘时段，美布两油涨超3%，分别站上64和67美元关口。
高盛最新表态称，对大宗商品（价格）保持乐观看法，第四季度油价目标维持80美元/桶，铜价目标维持在10620美元/吨。高盛表示，油价超卖，之后将随着德尔塔毒株过渡阶段的到来而恢复。此外，极端天气也在一定程度上引发市场对原油产量受影响的担忧。据外媒报道，当地时间21日早些时候，飓风“格蕾丝”以三级风暴的形式在墨西哥东部登陆，可能会引发严重的洪水和泥石流，可能会对当地石油设施造成影响。
4、机构观点
德国央行：今年德国经济增长可能低於预期
据路透社报导，德国央行在周一发布的月度报告中指出，他们可能无法达到2021年的经济增长预期。
德国央行在其报告中解释说:“德尔塔变种和疫苗接种动态的下降可能导致再次采取更严格的保护措施。这将给秋季季度的经济带来更大压力。 ”
市场的反应。这份报告似乎没有对欧元兑其他主要货币的表现产生重大影响。截至撰写本文时，欧元兑美元当日上涨0.15%，至1.1715。与此同时，德国DAX 30指数最近一次上涨0.18%，报15,836点。
澳新银行：纽元前景乐观，但需这一因素助力；
澳新银行认为，纽元兑美元企稳于年度低点0.6800附近，从长远来看，有很多值得乐观的地方，但短期来看可能会有更多的坏消息需要消化，此观点没有改变，从长远来看，我们是乐观的，但前提是要打败德尔塔变异毒株，在未来几天或几周内，可能还会有更多坏消息需要消化，所以这是一种微妙的平衡，经济发展的道路确实取决于德尔塔变异毒株，尽管看法乐观，但市场担忧犹存，特别是考虑到澳大利亚的情况，这往往会影响对纽元的看法
法国兴业银行：欧元兑美元突破1.1810大关後将扩大反弹
欧元兑美元从上周五的低点1.1664回升至1.17上方。法国兴业银行（Société Générale）经济学家认为，最初的反弹是可能的，但该货币对需要突破1.1810才会进一步上涨。
留意周四欧洲央行会议纪要和维勒罗伊讲话。欧元兑美元在上周触及1.1660後开始反弹。反弹可能会持续至1.1810的数月下降趋势线。这个障碍位必须被克服，才能获得更大的反弹空间。下一个潜在支撑位位於1.1640和1.1610区间。欧洲央行将於周四公布7月会议纪要，但要改变市场看法的门槛很低。欧洲央行管委维勒罗伊(Villeroy)可能重申，现在讨论削减紧急抗疫购债计划（PEPP）规模还为时过早，这可能遏制欧元兑美元修正反弹的潜在上行空间。
新华热评：释放创新活力，创业板大有可为；
作为注册制“增量+存量”改革试点的重要一步，创业板即将在24日迎来试点注册制改革一周年的日子。翻开一年来的成绩单，一个更有活力的创业板跃动其中。随着改革继续深入，创业板将积极推动科技与资本深度融合，带动创新资本中心加速构建，为中国经济高质量发展释放更多创新活力。未来，创业板改革将继续瞄准提升企业技术创新能力、提升产业链供应链现代化水平、推动现代服务业发展、支持数字化产业发展
