2026-03-04 22:35:32
摘要
美股开盘，道指涨0.37%，标普500指数涨0.3%，纳指涨0.45%。明星科技股普涨，美光科技（MU.O）涨近4%，阿斯麦（ASML.O）涨2.6%，特斯拉（TSLA.O）、台积电（TSM.N）涨超1%。
个股行情
1.Moderna（MRNA.O）同意支付最高22.5亿美元，以解决新冠疫苗专利纠纷。
2.据Politico：特朗普周二与Coinbase（COIN.O）首席执行官私下会面。
3.新闻集团与Meta Platforms（META.O）达成多年期人工智能授权协议，协议将至少持续三年。
4.联邦快递（FDX.N）：中东局势导致该地区常规收派件计划中断。
5.白宫本周五将召集洛克希德马丁（LMT.N）等主要国防承包商高管开会，要求加快武器生产。
6.苹果（AAPL.O）推出搭载M5芯片的新款MacBook机型。
7.英特尔（INTC.O）：长期任职的董事会主席弗兰克·耶里计划退休。
8.人工智能公司Perplexity已签约使用Coreweave（CRWV.O）的数据中心。
9.折扣零售巨头罗斯百货（ROST.N）第四财季同店销售额增长了9%，远超分析师预期的4.03%。
个股重要消息
1.避险需求降温，美元自三个月高点回落
美元在周二触及三个月高点后回落。此前美元上涨主要受避险资金流入以及美伊冲突推高油价的推动。杰富瑞经济学家Mohit Kumar在报告中表示，特朗普提出为通过霍尔木兹海峡的船只提供保险，同时海湾国家可能对伊朗采取反制措施，这些消息提振了市场情绪，市场开始寄望战争可能更早结束。
2.股市回调尚未完结？ 高盛CEO警告市场还没真正定价“战火代价”
高盛董事长兼首席执行官戴维·所罗门表示，他对全球金融市场对于中东地缘政治冲突升级给出的偏向“温和”反应感到意外，并补充称，还需要数周时间才能对美以与伊朗之间波及整个中东的对峙局势有更多了解，因此市场也需要不止一周时间来消化所有的负面冲击波。所罗门表示：“我看到近日市场反应，实际上我感到意外。市场反应一直相对温和。”他援引最新收盘数据，标普500指数周一和周二跌幅不到1%，在新一轮地缘政治冲突背景下，这一回调相当温和。与此同时，由于战争引发市场对油价上涨将导致全球通胀再度抬头以及货币紧缩周期的担忧，交易员们正在大幅下调对美联储降息的预期，这也是美股周二遭遇大规模抛售的核心逻辑。
3.别再指望特朗普救市！华尔街齐声警告：这次局势他控制不了
华尔街策略师纷纷警示，面对伊朗局势，切勿再依赖所谓的“特朗普看跌期权”。美以两国对伊朗的军事打击已令中东局势陷入动荡，并可能因推高油价而给美国经济带来新的通胀冲击。目前，这场冲突何时以及如何结束尚无定论，这增加了冲突长期化的风险，也可能带来白宫难以预料的后果。Baird投资策略师Ross Mayfield认为，无论战事以多快速度结束，中东地区石油基础设施可能遭到大范围破坏这一风险，都将延长战事对市场的冲击。BCA Research首席地缘政治和美国政治策略师Matt Gertken表示，只有出现“由市场引发的衰退”风险，即股市下跌约10%至15%时，白宫才会真正感受到压力。法国外贸银行美国利率主管John Briggs认为，只有当债券收益率攀升至“引发混乱并蔓延至信贷和股票市场”的程度，才可能促使特朗普试图从冲突中抽身。
4.美股已到逢低买入节点？德银泼冷水：小心抄到半山腰
随着美国和伊朗之间的冲突不断升级，投资者都在犯嘀咕：这次战争爆发时“逢低买入”的策略还能奏效吗？对此，德银认为，本周的关键问题在于，油气价格是否会飙升至阻碍经济增长的程度、从而破坏复苏交易。策略师Henry Allen表示：“我们之前曾写道，地缘政治事件通常不会引起持续的市场反应。但例外情况是，当地缘政治事件拥有影响市场的宏观渠道时。伊朗的事态正是这样一个典型例子。”这位策略师表示，以下三个条件中至少需要满足一个——油价飙升至少50%至100%并持续数月；油价上涨将本已降温的经济推入衰退或严重放缓；央行针对油价上涨采取鹰派政策应对，可能会导致标普500指数暴跌超过15%。
5.AI恐慌压顶！ 当“AI颠覆一切”重创软件股，华尔街不再坚信“回购信仰”
在持续多个月的暴跌行情中，美国软件公司显著加大了股票回购计划的规模并且加快回购步伐。与上年同期相比，该行业的回购公告所显示的实际股票回购规模几乎翻了两番，但一些机构投资者以及华尔街策略师仍在不断质疑回购驱动的短期反弹韧性，认为股票回购动能不足以阻止这一轮市场剧烈抛售，在经历回购带来的小幅且短期的反弹时期后可能继续在“AI颠覆一切”的悲观叙事论调之下迈向新一轮熊市周期。投资者们迫切需要的是软件公司拿出史无前例AI浪潮之下的强劲增长业绩——这种业绩增速需要证明前沿AI技术对于该软件公司来说是创收利器，而非“盈利终结者”。
6.中东战火烧毁经济“信心”！美联储卡什卡利急呼：货币政策前景已彻底模糊
明尼阿波利斯联储主席卡什卡利表示，中东冲突加剧了美国经济前景的不确定性，令美联储货币政策与利率走向更难预判。作为今年拥有联邦公开市场委员会（FOMC）利率决议投票权的委员，卡什卡利表示，他原本预计2026年通胀压力持续回落，将为美联储实施一次降息创造条件。如今谈及货币政策，他表示：“我们需要观察这场新冲击——可能是一场冲击全球经济的新变数——其影响将持续多久、程度有多深。”“我认为美联储与市场当前都在思考同一个问题：这场冲突会持续多久？形势会恶化到何种地步？”他指出，此类地缘冲突对通胀的影响难以预测，正因如此，他需要等待后续数据再做判断。
7.Tom Lee吹响反攻号角：最剧烈抛售本周结束，3月将是科技股与加密资产“反弹月”
有“华尔街神算子”之称的Fundstrat研究主管Tom Lee表示，尽管全球市场近期受到地缘政治局势以及前期技术性回调的压力，但加密货币、软件板块以及被统称为“MAG-7”的科技巨头股票本月都将迎来复苏——它们要么已经触底，要么即将触及低点。Lee 在接受采访时表示：“我认为抛售最剧烈的阶段将在本周结束。我预计3月份股市将会上涨。”
经济数据
美国2月ADP就业人数（万人）改善至6.3
美国2月ADP就业人数（万人）前值1.1，公布值6.3。又称“小非农”，是美国自动数据处理公司ADP统计的、衡量美国私营部门非农就业人数变化的月度指标，数据采集自约50万家匿名美国企业，是美国就业情况的反映。公布值大于预期值，则利好美国经济及美元，利空非美。
美股时间段值得关注的事件
23:30 加拿大央行行长麦克勒姆参加一场炉边谈话。
（亚汇网编辑：冰凡）
